Espace client
Mot de passe oublié

FIP Corse : Performances et Rendements

Quelles sont les différentes étapes de la vie d'un FIP Corse ?

Les différentes étapes d'un fonds d'investissement de proximité investi en Corse suit généralement le plan suivant :

  • Étape 1 : La commercialisation. Levée de fonds auprès de particulier désireux de réduire l'impôt sur le revenu. (Voir FIP Corse et réduction d'impôt)
  • Étape 2 : La période d'investissement. Pendant 16 mois à compter de la fin de la période de souscription, la société procède aux investissement dans des sociétés pour une durée moyenne de 5 ans.
  • Étape 3 : La période de pré-liquidation. Elle est optionnelle sur décision de la société de gestion.
  • Étape 4 : La décision de dissolution et ouverture de la période de liquidation. Elle se fait sur décision de la société de gestion.
  • Étape 5 : La clôture de la liquidation, distribution finale aux porteurs de parts à concurrence de leur quote-part respective dans le fonds.

Comment est calculée la performance d'un FIP Corse ?

Nous attirons votre attention sur le profil caractéristique du rendement des fonds de capital-investissement :

  • Au démarrage du fonds, les sociétés du portefeuille sont valorisées à leur valeur d’achat et ne sont revalorisées que lors d’événements significatifs (nouvelle augmentation de capital, cessions...)
  • La valeur liquidative du fonds baisse, en général, pendant les 3 ou 4 premières années de vie du fonds (les frais de gestion sont la cause de cette baisse puisque les sociétés en portefeuille ne sont pas revalorisées). Les rendements suivent donc une « courbe en J »
  • La performance des fonds sera constatée dans la valorisation des parts uniquement en fin de vie, lors de la dissolution

Cette méthode de valorisation correspond aux recommandations de l’AFIC (Association Française des Investisseurs en Capital). En cours de vie du fonds, la valeur liquidative des parts ne reflète pas forcément l’appréciation de la valeur des sociétés détenues.

La valeur liquidative de ces fonds peut sous-estimer la valeur réelle des participations.

Récapitulatif de l'évolution des valeurs liquidatives des FIP Corse 

Le tableau ci-dessous présente la valeur nominale (ou valeur initiale) comparée à la valeur liquidative (ou valeur future de la part estimée par la société de gestion) de quelques FIP Corse au 31/12/2016 :


 Nom du FIP Année de lancement Valeur nominale Valeur liquidative
au 31/12/2016

Évolution du prix
de la part

Avantage fiscal
à la souscription
FIP Kallisté Capital 1 2008 100 € 90,43 € - 9,57% 50%
FIP Kallisté Capital 2 2009 100 € 107,41 € + 7,41% 50%
FIP Kallisté Capital 3 2010 100 € 105,84 €  + 5,84% 50%
FIP Kallisté Capital 4 2011 100 € 89,96 €  - 10,04%
45%
FIP Kallisté Capital 5 2012 100 € 101,57 € + 1,57% 38%
FIP Kallisté Capital 6 2013 100 € 101,04 € + 1,04% 38%
FIP Kallisté Capital 7 2014 100 € 100,07 € + 0,07% 38%
FIP Kallisté Capital 8 2015 100 € 102,96 € + 2,96% 38%
FIP Neoveris Corse 2007 500 € 485,55 € - 2,89% 50%
FIP Neoveris Corse 2008 500 € 517,66 € + 3,53% 50%
FIP Neoveris Corse 2009 500 € 539,09 € + 7,81% 50%
FIP Corse Sumina 2010 500 € 454,55 € - 9,09% 50%
FIP Neoveris Corse 2012 500 € 429,52 € - 14,10% 38%
FIP Neoveris Corse 2013 500 € 435,13 € - 12,97% 38%
FIP Neoveris Corse 2014 500 € 467,97 € - 6,41% 38%
FIP Neoveris Corse 2015 500 € 481,36 € - 3,73% 38%
FIP Neoveris Corse 2016 500 € 490,56 € - 1,89% 38%
FIP Corse Croissance 1
2013 10 € 9,37 € - 6,30% 38%
FIP Corse Croissance 2
2014 10 € 9,27 € - 7,30% 38%
FIP Corse Croissance 3 2015 10 € 9,78 € - 2,20% 38%

 

Il est cependant important de rappeler que les performances passées ne préjugent pas des performances futures.

Pour obtenir plus d'informations sur le FIP Corse, merci de consulter la page FIP Corse.

 
L'avis de Patrimea

Comme nous l'indiquons, les performances passées ne sont pas un gage de performances à venir. Cependant, elles sont un indicateur sur la capacité de la société de gestion à bien investir. Elles sont un reflet partiel du réseau et des connexions du gérant avec le tissu des PME locales.

Chaque année, de nouveaux FIP Corse sont lancés et une analyse fine est nécessaire avant d'investir. Plus qu'un placement de défiscalisation, il s'agit avant tout d'un investissement financier.

Patrimea, en tant que partenaire privilégié, suit la vie des fonds et est en mesure de conseiller au mieux les personnes souhaitant investir dans un FIP Corse.

Pour profiter de nos conseils avant d'investir, merci de nous contacter.

 

Recevoir la documentation sur notre sélection de FIP Corse

* champs obligatoires

En application des dispositions de la loi 78-17 du 6/1/78 relative à l'informatique, aux fichiers et aux libertés, les données individuelles recueillies s'accompagnent d'un droit d'accès et de rectification accessible auprès de "Patrimea" par courrier ou par mail : contact@patrimea.com. Patrimea n’a pas la permission de prendre contact avec des citoyens ou des résidents des Etats Unis. Nous vous remercions de votre compréhension