Assurance Vie

Assurance vie avec trackers : facilité et efficacité

Temps de lecture : min

Publié le 15.07.2015 – Mis à jour le 11.03.2022

Le tracker ou ETF est un fonds qui réplique la performance d’un indice financier, coté en bourse. Il permet à l’épargnant d’acheter ou de vendre un indice boursier représentant un groupe d’entreprises. Au sein d’une assurance vie, les trackers sont considérés comme des unités de comptes avec un code ISIN et les ordres d’achat & vente s’effectuent comme dans le cadre d’une SICAV.

Grâce à la facilité d’utilisation de ces fonds et surtout à des frais de gestion très réduits, de nombreux épargnants utilisent ces fonds. Rares sont les contrats d’assurance vie à proposer des trackers mais le contrat Patrimea Premium en référence désormais plus de 40 sur des classes d’actifs variées.

Fonctionnement d’un tracker (ETF)

Investir sur les marchés financiers

Le tracker est un fonds de placement qui réplique la performance d’un indice boursier (fonds actions, obligations, CAC 40) ou le cours d’une matière première (or, pétrole) ou encore un secteur d’investissement particulier (assurances, technologie). Appelé également ETF (Exchange-Traded Fund), un tracker permet à l’épargnant de dynamiser la performance d’une assurance vie en fonction de l’évolution du support sous-jacent.

Exemple : Vous investissez sur un tracker CAC 40. Si l’indice CAC 40 prend 6%, le tracker CAC 40 gagne 6 %. Il existe également des « trackers short » répliquant l’effet inverse de l’indice : le CAC 40 perd 2 %, le tracker gagne 2 % !

Les différents types de trackers

Les trackers les plus utilisés sont liés aux grands indices des places boursières internationales : CAC 40, MSCI World, Euro Stoxx, Dow Jones et Nasdaq.

Vous retrouverez des trackers de distribution ou de capitalisation avec des sous jacents différents :

Secteurs d’activités : Technologique, Financier, Média, Santé
Matières premières : Or, Argent, Pétrole, Gaz
Zones géographiques : Europe, USA, Chine, Pays émergents

Il existe des trackers liés à des indices obligataires avec différentes maturités (5-7-10-15 ans).

Pourquoi investir dans les trackers ?

Des frais réduits

Le succès actuel des trackers réside sur les frais de gestion annuels qui sont généralement de l’ordre de 0,3% à 0,5%. Il faut les comparer aux frais de gestion des fonds classiques (fcp ou sicav) qui, selon les classes d’actifs, varient de 1% à 3%. À noter que les trackers sont soumis à des frais d’entrée (ou d’achat) et des frais de sortie (de vente) qui oscillent entre 0,2% et 0,5%.

Une meilleure liquidité

Les ETF sont particulièrement liquides. Ils cotent en continu, à contrario des SICAV ou FCP traditionnels, et les encours sous gestion sont plus importants que la plupart des fonds.

Quid de la performance ?

Les performances des ETF sont régulièrement meilleures que les fonds gérés activement. S’appuyant sur des études de Standard & Poor’s, les spécialistes ont coutume de préciser « que seulement de 20 à 25 % des gérants actifs battent l’indice en moyenne sur une année » et que « les fonds actifs qui délivrent un rendement supérieur au marché de référence ne sont pas toujours les mêmes d’une année sur l’autre ». En d’autres termes, cela signifie qu’une assurance vie composée de trackers a de grande chance d’avoir une performance sur le long terme plus élevée qu’un portefeuille composé de fonds traditionnels.

Enfin, il est simple et lisible d’investir dans un ETF. Tout le monde comprend que l’achat du tracker Lyxor CAC40 réplique l’indice parisien. En comparaison, la transparence lors de l’investissement dans une SICAV grandes capitalisations actions françaises n’est pas évidente.

Les trackers dans Patrimea Premium

Un large choix multi-classes d’actifs

Le contrat Patrimea Premium référence plus de 40 trackers ce qui en fait un des contrats les mieux dotés du marché.

Ci-dessous, un extrait de quelques trackers sur les grands indices mondiaux :

Nom du tracker	Code ISIN	Caractéristiques du fonds
LYXOR ETF CAC 40	FR0007052782	Réplique la performance de l’indice CAC 40 (France)
LYXOR ETF MSCI EUROPE	FR0010261198	Réplique la performance des plus grandes entreprises Européennes
LYXOR ETF MSCI WORLD D EUR	FR0010315770	Réplique la performance des plus grandes entreprises Internationales
LYXOR UCITS ETF MSCI USA	FR0010296061	Réplique la performance des plus grandes entreprises aux Etats-Unis
LYXOR ETF DAILY SHORT CAC 40	FR0010591362	Réplique la performance inverse de l’indice CAC 40

Liste complète des trackers disponibles dans le contrat Patrimea Premium

Présentation du contrat Patrimea Premium

Une assurance vie jusqu’à 100% ETF

Le contrat d’assurance vie Patrimea Premium est accessible dès 50.000 € de versement initial. Assuré par Oradea Vie (filiale de la Société Générale), ce contrat est l’un des rares qui permet d’allouer 100% de l’investissement en trackers.

Les trackers dans le contrat Patrimea Premium ne distribuent pas de dividendes. Les dividendes sont réinvestis au sein du support (capitalisation).